中国人必须知道的养老金真相

　　关于中国的养老金，中国财政部部长刘昆在三月七日人大记者会上说得很乐观。可是为什么去年七月，我们却看到黑龙江哈尔滨市一度发不出养老金？而今年二月份中国社会科学院发布《中国社会保障发展报告》说：目前养老基金帐户已被透支，养老基金处于隐性负债状态。预测到2022年，半数省份养老基金将收不抵支，其中个别省份累计结余耗尽风险加大。

　　关于中国的养老金，中国财政部部长刘昆在三月七日人大记者会上说得很乐观。可是为什么去年七月，我们却看到黑龙江哈尔滨市一度发不出养老金？而今年二月份中国社会科学院发布《中国社会保障发展报告》说：目前养老基金帐户已被透支，养老基金处于隐性负债状态。预测到2022年，半数省份养老基金将收不抵支，其中个别省份累计结余耗尽风险加大。

　　啪啪打脸之后是细思恐极：眼下正是中国养老金体系最有钱的时候，大家年富力强，我们交的基本养老保险费率高达２８%，冠绝全球，而领钱的老人还不多。如果现在都不够花，那以后我们怎么能安心“坐在摇椅上慢慢变老”？

　　人口红利变负债深度老龄化呼啸而至

　　上世纪70年代之后的三十年里，中国劳动年龄人口实现翻倍，产生了巨大的人口红利，相当于每年为中国的GDP增长贡献两个百分点。可是，拜计划生育所赐，中国劳动力人口2011年触及9.4亿峰值后，以每年三丶四百万的速度下降，2018年首次跌破9亿大关。而每年达到退休年龄的新增人口有近千万。

　　1999年底，以60岁以上老人超过总人口10%为标志，中国正式踏入老龄化社会。预计到2050年前后将达到4.87亿，约占总人口的三分之一。中国的老龄人口数量之大、增长速度之快，非常惊人。

　　易富贤先生：“中国现在有6到7个20岁到64岁的劳动力对应一个65岁以上的老年人，但目前只有城市的5到6千万老人享受社保，全国有8亿多劳动力交社保。但是...到2050年，只有1.7个劳动力对应一个老年人。今后的老龄化问题会很严重。”

　　而2050年的老年人，正是今天的你我。

　　中国人到底有多少养老钱？

　　悲摧的是，深度老龄化呼啸而至，而中国的养老保障和服务体系的建设并没有完全做好准备。让我们来看看中国人到底有多少养老钱。

　　目前中国养老保险体系包括三大支柱：国家强制设立的社会养老保险制度，雇主补充养老；和个人储蓄性养老保险。猛一看与海外发达国家一样，可是细看发现，体量和比重都很不一样。

　　根据人社部数据，截至2017年底，中国基本养老保险累积留存资产规模为50202亿元，约占养老保险体系资产总规模的80%；企业年金累计结存12880亿元，占比约20%；个人储蓄养老保险由于发展缓慢，目前规模还很小。相比之下，美国养老三大支柱占比分别为10%、58%和32%。三大支柱相加，美国养老金体系的规模占GDP总量约为140%，而中国人养老金只有７%以上。为什么总量这么低？

　　先看第一支柱。这是一项由地方政府管辖的全国性养老金计划。根据中国社科院2018年发布《中国养老金精算报告》，养老金的收入增速已经下降到10%以内，但支出增速却在高位运行，未来30年，中国的适龄劳动人口可能减少1.7亿。挣钱的人越来越少，但花钱的人越来越多。

　　目前“第一支柱”养老基金之所以能维持平衡运行，很大部分仰赖财政补贴。《中国社会保障发展报告》指出，从1998年到2017年，中国各级财政对养老保险基金的补贴额增长332倍以上，总数额为4.1万亿元，几乎与城镇职工基本养老保险累计结余相当。预测2019年仅一年，政府财政要补贴１万亿以上。

　　保险基金不够了，中央财政固然会兜底，但是，给谁兜底，兜多少，是个永远说不清、说不准的事。

　　何清涟：“中央财政是根据各地的情况，还有不发养老金会导致多少问题来评估。还有一条就是这个省的活动能力，在中央“跑部进钱”的活动能力有多强。讲起来，也是中国政治文化很特殊的一个方面。”

　　第一支柱看着悬，我们看看第二支柱。

　　第二支柱分两块，机关事业单位工作人员有强制性的靠财政支撑的职业年金作为养老保险的补充，能够保证公务员退休后收入不出现大幅下降。

　　企业人员就没那么好命了。企业年金制度2004年开始实行，由企业和员工自愿参加。截至2017年底，建立年金计划的企业数只有8万多户，占比不及百分之一。为什么西方国家的企业年金办得好好的，中国的企业年金办不起来？

　　以美国企业年金401(k)为例，它规定个人存入401(k)账户的钱可以全部税前抵扣，这对于个税很高的中产有很大的吸引力。而对于企业而言，企业的平均匹配资金约为个人存入资金的35%，负担不算太重。最重要的，个人可以决定如何用年金做投资，这样个人能参与，盈亏很透明。

　　再看中国，企业年金也由企业和职工个人共同缴纳。但个人缴费的免税部分仅有不超过工资计税基数的４%，没啥吸引力。而企业要补贴员工缴费的一到两倍，企业叫苦连天。更重要的是，中国的年金交给企业年金委员会管，大部分人根本不知道自己的钱去哪了，还以为钱没了。这样一个对于企业和员工两边都不讨好的制度设计，当然发展不起来。

　　至于第三支柱的商业养老保险，目前刚刚起步，体量几乎可以忽略不计。

　　政府甩锅养老新政叠出

　　由此可见，中国的养老金不仅总量不够，结构还很畸形，严重依赖于已深陷赤字的第一支柱，最后这个大窟窿只能国家财政兜底。可是政府在这三十年里，已悄悄转了话风。

　　江苏泰安居民陆坚龙：“以前（政府）说只生一个好，政府来养老，现在又说，养老不要靠政府。自己父母自己养，不推给政府，不推给党。”

　　近年来，养老新政频频出台,其实都是在为靠不住的基本养老保险体系“打补丁”：以房养老，延迟退休、递延养老保险、养老金入市、鼓励老人创业以及最近刚推出的养老目标基金，全面向境内外资本开放养老服务市场...

　　有人说，这是国家在“甩锅”，为以后养老保险“穿底”作准备。可怜老年人风烛残年，还要被开发，被消费。

　　广东维权人士黄文勋：“将公共权力应当担负的责任转移到民间，这是一种不负责任的政府行为，是一种失职行为。”

　　其实，中国人到底有多少养老金，谁也说不清楚。2006年上海社保基金挪用丑闻似乎只是冰山一角。缺乏监管的腐败土壤，让老百姓不知如何安放他们的养命钱。如果养老金入市，中国股市历来是个高风险的资本市场，想“跑赢”通货膨胀，实现养老资金保值增值，又谈何容易？

　　何清涟：以前中国政府为了救市，经常让养老金入市。这些年来，因为养老金这样造成的亏空太大，政府可能没太敢这样做了。５年前是１万多亿人民币，这些年来应该在增长这个漏洞，但后来它不公布这个数据了。

　　2018年7月，社保征管体制改革,养老保险基金中央调剂制度正式实施。换句话说，富裕省份拿钱补贴亏空的省份，实现整体收支平衡。这也许能部分缓解地域差异，却无法弥合全国性的收支缺口，仍然需要系统性的解决方案。

　　何清涟：“世界的养老金现在都出了问题，不止是中国，只是中国的问题尤其严重！”

　　在一个高通货膨胀政策又朝令夕改的国家，国家靠不上，企业不承担，养老还得靠自己攒钱！只是心疼那么多年交的养老保险，难道就白交了吗？