大国博弈抢夺资源 中共非洲投资遇险

　　一星期前，西非国家几内亚发生军事政变，几内亚陆军上校，带领军队推翻了总统阿尔法．孔戴（Alpha Conde）的统治，而中国，也在几内亚失去了一个重要盟友，因为正是目前被推翻下去的总统孔戴，在2010年上台后，把几内亚和中国的经济合作紧密联系在了一起。

西芒杜铁矿

　　中共“铝铁盟友”几内亚政变

　　对于几内亚9月5日发生的军事政变，9月6日，中共外交部发言人汪文斌回应说，反对几内亚的政变夺权。这一次，中共完全不像它过去在外交上经常宣称的“不干涉他国内政”的表态，为什么呢？

　　位于西非的几内亚1958年独立，是最早承认中共政权的非洲国家之一。几内亚天然资源丰富，矿产蕴藏量巨大，其中铝矿探明储量位居全球第一，是全球最大的铝土矿供应国，也是中国重要的铝土矿进口国。参考金融分析公司Marex的数据，在2020年，几内亚出口铝土矿为8,240万吨，而中国，在2020年的进口总量是11,158.7万吨，其中将近一半是从几内亚进口的，达到了5,267.01万吨。

　　也就是说，几内亚是中共重要的“铝铁盟友”。在2019年，中几建交60周年纪念时，中共驻几内亚大使也曾表示，几内亚是一个拥有巨大财富的国家，这为它赢得了地质奇迹的绰号。而刚刚被推翻的总统孔戴，和中共的关系非常好，现在的军事政变，也让中共过去在几内亚孔戴政府的大量投资和供应渠道充满了变数。

　　而在政变消息出来后，铝价格已经大幅飙涨，伦敦金属交易所（LME）和上海期货交易所的铝期货价格都创下了10年来的高位。

　　而几内亚的重要矿产，还不只是铝土矿，在几内亚东南部，还有一个目前世界上储量最大、品质最高、尚未开发的铁矿——西芒杜（Simandou）铁矿。这次政变，也让西芒杜铁矿再次成为了焦点。

　　中共重仓西芒杜

　　在之前的节目中，我们曾经详细聊过这个西芒杜铁矿。陆媒在报道中，称这个铁矿是“澳洲铁矿杀手”。

　　这个西芒杜铁矿床，潜在总储量大约100亿吨，仅次于澳洲和巴西，而铁矿石的平均品质达到65.5%，在全球范围内仅有巴西淡水河谷的卡拉加斯可以与之媲美。西芒杜目前已探明铁矿石储量为24亿吨。

　　在最近这一、二十年来，中共开始在全球范围内投资金属和矿产资源，资源丰富的非洲自然成为中共的重要目标。而对中共战略意义重大的铁矿资源，中共更是势在必得。

　　最初，在1997年的时候，全球最大的铁矿石生产商之一，力拓集团拿到了西芒杜的探矿权，到了2006年，力拓又拿下了开采权。但在过去20多年里，由于几内亚政权的几度变更，矿区开采权的交替，还有庞大的基建成本等等，实际上，西芒杜矿藏并没有得到开采，而这也给了中共机会。

　　目前西芒杜共有四个区块，北部的1号、2号和南部的3号、4号。南部的3号、4号区块的采矿权，力拓向中共伸出了橄榄枝，目前由力拓集团、中铝集团等组成的合资公司Simfer SA持有，其中几内亚政府持股15%，力拓集团持股约45.05%，中国中铝持股39.95%。

　　值得注意的是，中铝集团本身还持有力拓10.32%的股份，是力拓集团单一的最大股东。

　　而北部的1号、2号区块，在几经转手之后，终于在2019年11月，被“赢联盟”（Winning Consortium）拿到了采矿权，赢联盟获得85%的股份，几内亚政府拿到15%的干股。这个“赢联盟”由中国企业主导，是由山东魏桥创业集团旗下的中国宏桥、新加坡韦立国际集团、几内亚联合矿业以及中国烟台港等4家企业组成。而其中设立在新加坡的韦立国际集团，也是具有中资背景的企业。

　　可以说，历经20多年，中资公司，终于从力拓手里拿走了西芒杜铁矿的半壁江山。

　　西芒杜难成澳洲铁矿真正的“敌手”

　　近年来，中国每年的铁矿进口量大约在10亿吨上下，而其中有六到七成的铁矿石进口来自澳洲，这也成了中共和澳洲贸易关系中的一个软肋，虽然中共拿到了西芒杜的开采权，但是西芒杜本身，却难以成为澳洲真正的“敌手”。

　　我们刚才提到，西芒杜铁矿的品位很高，铁矿石的平均品质达到65.5%，这和巴西淡水河谷的铁矿品位差不多，而澳洲铁矿的品位则相对低一点。所以西芒杜的投产，对巴西的威胁可能是最大的。在中国每年10亿吨的铁矿石进口中，有20%左右来自巴西。

　　而巴西方面呢，刚刚宣布了一件事情，淡水河谷在当地时间9日表示，2022年的铁矿石产能，预计从4亿吨下调到3.7亿吨，下调了接近10%。这让原本紧俏的铁矿石市场，无疑变得更加紧张。

　　那么，拿到西芒杜采矿权的“赢联盟”能帮到中国吗？按照“赢联盟”承诺的年开采量1亿吨计算，西芒杜可以解决中国近10%的铁矿石进口量，可是这个比例，并不能改变中共对澳洲和巴西铁矿的依赖。

　　并且，开采西芒杜，还要满足几内亚提出的高昂投资的要求，包括新建一条650公里长的铁路线，连通西芒杜铁矿和港口，还要在铁路的终端建设一个深水港，而且这些建设需要在5年中投资90亿欧元。我们看，即使在没有政变的情况下，西芒杜的开采也是面临关难重重。

　　政变或令既有利益重新洗牌

　　而现在，政变让矿产项目的前景又增添了更多变数。

　　发动政变的陆军上校马马迪．敦布亚（Mamady Doumbouya）称，建议矿业公司继续生产，保持矿产品出口，并向合作方承诺，会根据采矿协议履行义务。

　　表面看，这番话是在表态，海外投资者不会受到影响，但是有行业人士却是另一番解读，这些话等于是在说，要对原来的供应商、投资者重新梳理一遍，利益很可能要重新洗牌。

　　我们可以看到，一个西芒杜的开采权股份，已经包括了英澳力拓以及中国铝业的份额，而几内亚铝矿方面，更有英国铝业、美铝、俄罗斯铝业以及力拓的投资。西方多国都在几内亚有不同的利益，在接下来和新的军政府的重新谈判中，各方的利益份额是否会发生变化，都有待观察。

　　中共在非洲一直积极经营，但是人算不如天算。这一场几内亚政变，可能严重冲击了中共在非洲的投资和战略布局。

　　中共争夺全球矿产资源 大国博弈在非洲

　　而几内亚出事儿的同时，中共在非洲刚果金的投资也出了事儿。

　　12日，法新社报道，刚果金总统菲利克斯．齐塞克迪（Félix Tshisekedi）要求重新评估前任总统与北京签署的合约。

　　今年1月时，刚果金刚刚和中国签署了“一带一路”的协议，中方注销了刚果金2020年到期的2,800万美元的无息贷款，还承诺协助刚果发展基础建设，并支持刚果金在下一年度担任非洲联盟（African Union）的主席。尽管中共频频示好，但是8月份时，刚果金政府以非法采矿及环境污染为由，刚刚关停了9家矿业公司的黄金开采许可，而其中6家是中国企业。

　　不给许可证，所有的投资就全泡汤了，而投资人最怕的就是这个。不过，中资企业可能不怕，因为背后有中共的“举国体制”，这几十年，中共一直利用“举国体制”的优势，让中资企业在政治动荡，但是矿产资源丰富的非洲各国投资矿产资源。

　　除了广泛应用于生产的铝矿、铁矿之外，一些包括智能手机、半导体、电动汽车等新兴制造业所需要的关键原材料，也是中共布局的重点。

　　钴是锂电池中最不可或缺的原材料，并广泛应用于日常商品和军工制造。而刚果金是全球最大的钴矿石出口国，已探明的钴矿储量约占到全球储量的49%，产量占到60%以上。

　　美国《外交政策》杂志在2019年的一篇报告中，提到中国公司，买下了刚果40～50%的钴矿生产。刚果金的14个最大的钴矿，其中已有8座落入中共手中。

　　跨国投资 政治风险最大

　　我们再回到几内亚政变的话题上来。非洲是政变高发国，南美也在近期刚刚有过政权变动，而政权的不稳定也催生了“政治风险”。“政治风险”的概念，最早是美国学者在上世纪50年代提出的，反映的就是跨国投资企业被当地政府国有化的现象。

　　对于国际投资者来说，资源所在的国家发生政治上的风险，要比什么债务风险、金融风险以及经济风险都要更严重。政府一换，就能把外国投资国有化了，几十年的投资就全都游戏结束了。

　　比如50年代，墨西哥就将铁路、石油、香蕉种植园收归国有；埃及也从英法公司手中拿走了苏伊士运河公司等等。

　　大国博弈 争的就是资源

　　未来大国博弈，争的就是资源，对资源的争夺，也是对定价权的争夺，而高品位的资源是兵家必争之地。

　　虽然非洲多国存在政治风险，但非洲的矿产储备占到全球的三分之二。在过去，非洲一直被视为欧洲的后花园，从大航海时代以来，英法等欧洲国家在非洲利益上曾进行过博弈，而现在，又多了中共、美国等国来分一杯羹。

　　近年来，中共在非洲的扩张，已引起了西方社会的关注，而未来，中共是否还能掌握既有的投资和利益，从目前的情况来看，也是充满了变数。