奥巴马健保个人自付额恐将飙升75%

凯撒家庭基金会（KFF）周五发布的最新分析显示，参与《可负担健保法》（ACA，又称奥巴马健保）的保险公司正计划实施2018年以来最大幅度的保费上调。而受一项关键的联邦补贴年底到期的影响，成千上万参保者月保费自付额预计将飙升75%。

KFF对19个州和哥伦比亚特区的105家已提交费率申请的保险公司进行了调查。结果显示，保险公司普遍要求将保费上调15%，其中超过四分之一的公司提议的涨幅甚至达到或超过20%。

其中，将于今年年底到期的强化保费补贴，是导致保费上涨的关键因素。保险公司因此普遍在其提议的费率基础上平均额外增加了4个百分点。业界担心，一旦这项补贴消失，大量相对健康的消费者将放弃保险，导致保险池中留下更多患病且医疗成本高昂的投保人。

这项强化补贴最初由民主党在2021年的《美国救援计划》（American Rescue Plan）中设立，它让低收入参保者能以极低甚至零保费获得保险，并首次将补贴资格扩大到中等收入的美国人。拜登政府曾多次表示，这项慷慨的补贴使大多数参保者每月花费不到10美元即可获得健保。

得益于此，奥巴马健保的注册人数在2025年达到了创纪录的2400万。然而，KFF警告称，一旦强化补贴失效，参保人自付的月度保费预计将平均飙升75%。

目前，川普总统和共和党议员并未在其通过的《美丽大法案》中包含延长补贴的条款。他们是否会在后续立法中解决该问题尚不确定，但时间已十分紧迫。保险公司正在最终敲定2026年的费率，而联邦和各州的健保交易平台也需要时间为11月1日开始的开放注册期做准备。

多个州在公布保险公司提议的费率时，已明确强调了补贴失效带来的严重影响。例如，马里兰州保险公司要求的平均保费涨幅为17.1%，是2019年以来的最高水平。该州保险管理厅指出，如果国会延长补贴，这一涨幅将降至7.9%。该机构正考虑设立一项由州政府资助的补贴计划，以部分抵消保费增长。

KFF的报告还指出，部分保险公司在其费率申请中明确提到了川普政府承诺的药品进口关税。这些公司表示，仅关税一项就使其提议的保费增加了3%。

由于保险公司大多是在《美丽大法案》7月4日签署成法之前提交的费率申请，因此文件并未完全反映该法案的具体影响。KFF的ACA项目主任考克斯（Cynthia Cox）表示，少数提到该法案的公司也只是指出了政策带来的不确定性。她说：“我们将在未来几周密切关注，看保险公司是否会回头说‘既然法案已通过，我们认为这可能会对保费产生影响’。”

此外，这些费率申请也未考虑联邦医疗保险和医疗补助服务中心（CMS）在6月底敲定的一项新规。该规定将对奥巴马健保做出多项调整，包括缩短开放注册期、提高验证要求等。考克斯认为，这些措施对保费的影响对保险公司而言是“好坏参半”。

市场的动荡已有先兆。大型保险公司安泰（Aetna）已宣布将在2026年退出《可负担健保》市场，理由是“很明显，我们将无法提供与前几年相同的价值水平”。这已是安泰第二次退出奥巴马健保交易平台。

需要注意的是，保险公司目前提交的2026年费率仍是初步方案，后续可能会发生变化，尤其是在拥有自主交易平台的州，州监管机构对最终费率有更大的决定权。最终费率将于今年夏末公布，消费者届时可在开放注册期开始前查看并选择自己的保险计划。