美联储宣布再降息 你的钱包会受哪些影响？

美联储周三（10月29日）宣布，将基准利率下调0.25个百分点，这是自9月以来的第二次降息。在此之前，美联储已连续九个月维持利率不变。

所谓联邦基金利率（federal funds rate），是指银行之间相互借贷的利率。虽然消费者支付的贷款利率并不直接与这一指标挂钩，但其变动会影响信用卡、房贷、车贷以及其他金融产品的成本。

据美联社报道，征信机构TransUnion美国研究副总裁米歇尔・拉内里（Michele Raneri）表示，“虽然这一政策调整的经济影响需要时间显现，但初步迹象显示，即使是小幅降息，也可能对消费者行为和整体财务健康产生显著影响。”

不过，目前的情况较为复杂，通胀仍高于美联储2%的目标，而美国就业市场表现疲弱。同时，由于政府关门，部分经济数据的收集与发布被迫中断。

鲍威尔暗示今年或不再降息

据CNBC报道，市场普遍押注美联储将在12月会议上再次降息0.25个百分点。然而，美联储主席鲍威尔打破了市场的这一预期。

他在会议讨论中表示，关于12月会议“下一步行动存在强烈分歧”。他说：“在12月会议上进一步下调政策利率绝非板上钉钉。”

鲍威尔一番话，让10年期美债收益率又冲上了4%以上。受利率走高影响，和借贷成本相关的股票立刻下挫，Costco和麦当劳（McDonald’s）等消费类公司领跌，维萨（Visa）和万事达（Mastercard）股价也跟着下滑。

以下是主要影响：

储户利息恐将缩水

对于储蓄者来说，降息意味着高收益储蓄账户和定期存款（CD）的吸引力将逐渐下降。

根据DepositAccounts.com创始人肯・图明（Ken Tumin）的统计，自9月上次降息以来，五大高收益储蓄账户中已有三家下调利率，其中包括大型银行Ally、Discover与Capital One。目前，高收益储蓄账户的顶级利率仍维持在4.46%至4.6%之间。

虽然这仍远高于过去几年的水平，但未来收益将逐步下滑。根据Bankrate数据，普通储蓄账户的全国平均利率仅为0.63%。图明表示，部分账户可能在2025年底前仍维持约4%的收益，但随着降息持续，这些收益率也将逐渐下调。

房贷利率将缓步下降

对于打算购房的人来说，市场已提前消化这次降息的影响。

拉内里指出，房贷利率的反应非常迅速。过去一周，房贷利率已降至一年多来的最低水平。虽然房贷利率并不完全与美联储目标利率同步变化，但持续的货币宽松仍可能进一步推低利率。

Bankrate金融分析师史蒂芬・凯茨（Stephen Kates）说，低利率环境将逐步为借款人带来缓解。“无论是房贷利率高达7%的屋主，还是希望再融资学生贷款或信用卡债务的年轻人，较低的利率都能帮助他们通过再融资或债务整合减轻还款压力。”

汽车贷款降幅有限

自2022年初美联储启动加息周期以来，美国汽车贷款利率一路走高，目前仍处于历史高位。分析人士认为，即使美联储降息，车贷利率短期内也难以明显下降。

凯茨解释说：“如果汽车市场出现萧条，人们不再购车，那么贷款利润空间可能会缩小，但车贷利率并不会与联邦基金利率同步下调。”

目前新车价格依然高企。根据Bankrate的最新数据，60个月新车贷款的平均年利率为7.10%，而总体车贷利率范围则在4%至30%之间。

信用卡利率下降可能较慢

目前信用卡的平均利率为20.01%。虽然降息会逐步降低持卡人偿债成本，但效果可能不会立即显现。不过，任何程度的下调对债务人而言都是好消息。

拉内里说：“虽然通胀持续挤压家庭预算，但降息有助于降低债务成本，从而缓解经济压力。”

她建议，信用卡负债较高的消费者应优先偿还高利率债务，并尽量将欠款转移到低利率信用卡，或直接与发卡机构协商减息与宽限方案，以减轻长期负担。